La mora de las familias llegó al nivel más alto en más de 20 años
Según el Banco Central, la irregularidad en los créditos de los hogares alcanzó el 12,8% en mayo y casi triplicó el registro del mismo mes del año pasado. Los préstamos personales fueron la línea más afectada.
La morosidad de las familias volvió a crecer en mayo y alcanzó el nivel más alto en más de 20 años, según el último Informe de Bancos del Banco Central de la República Argentina.
El indicador de irregularidad de los créditos otorgados a los hogares llegó al 12,8% durante el quinto mes del año. En mayo de 2025, ese porcentaje se ubicaba en 4,5%, por lo que el nivel actual casi triplicó el registro interanual.
De acuerdo con el BCRA, el ratio de irregularidad del crédito al sector privado se ubicó en 7,7% a nivel general, con una suba de 0,4 puntos porcentuales respecto de abril y de 5,1 puntos en comparación con el mismo mes del año pasado.
El informe oficial señaló que el principal motor del aumento de la mora fue el deterioro de los créditos familiares.
En ese segmento, la irregularidad subió 0,7 puntos frente al mes anterior y 8,3 puntos en la comparación interanual. Aunque el ritmo de deterioro se moderó en los últimos meses, la cartera irregular continuó creciendo en términos reales.
Los créditos personales, los más afectados
Al analizar la calidad de cartera por línea, los préstamos personales registraron el mayor nivel de mora.
En mayo, la irregularidad de esos créditos llegó al 15,9%, lo que representa 10,4 puntos más que en el mismo mes del año pasado.
Luego se ubicaron las tarjetas de crédito, con un 11% de irregularidad; los adelantos, con 6,4%; y los préstamos con garantía prendaria, con 5,8%.
Completaron la lista los documentos, con 3,4%, y los créditos con garantía hipotecaria, con 2,1%.
La mora también subió en empresas
En el caso de las empresas, el indicador de irregularidad fue menor que en los hogares, aunque también mostró un aumento.
Durante mayo, la mora empresaria llegó al 3,5%, 0,1 punto porcentual por encima de abril y 2,5 puntos más que un año atrás.
El Banco Central también indicó que el crédito comenzó a mostrar algunas señales de recomposición.
El saldo real de préstamos al sector privado en pesos aumentó 0,3% en mayo, después de cuatro meses consecutivos de caída.
La mejora estuvo impulsada por las líneas comerciales y las de garantía real, mientras que el financiamiento al consumo volvió a retroceder.
En moneda extranjera, los préstamos al sector privado crecieron 2,6% entre puntas de mes.
En cambio, los depósitos privados en pesos cayeron 0,9% real, afectados principalmente por las colocaciones a plazo.
Cobertura y solvencia del sistema financiero
Pese al avance de la mora, el BCRA sostuvo que el sistema financiero mantiene niveles amplios de cobertura para enfrentar el deterioro de los créditos.
Las previsiones constituidas por las entidades cubrían en mayo el 86,3% de la cartera irregular y el 6,6% del total de créditos otorgados.
Al considerar en conjunto la morosidad, el nivel de previsiones y el capital regulatorio, el crédito irregular neto de previsiones representó el 2,2% de la Responsabilidad Patrimonial Computable.
La integración de capital del sistema financiero se ubicó en 30,7% de los activos ponderados por riesgo, con un exceso de integración de 280,3% por encima de la exigencia normativa.
Según el informe, esos niveles de solvencia le dan margen a la banca para absorber el impacto de la mora sin comprometer su estabilidad.
Los indicadores de liquidez también se mantuvieron en niveles sólidos.
El ratio que contempla únicamente las disponibilidades en pesos fue del 11,9% de los depósitos en esa moneda. Al sumar títulos públicos y operaciones de corto plazo con el BCRA, el indicador ampliado llegó al 32,7%.
En moneda extranjera, los activos líquidos representaron el 50,9% de los depósitos en esa denominación.